某零息债券到期时间为5年，它的麦考利久期（）。

某零息债券到期时间为5年，它的麦考利久期（）。
A、大于5年
B、等于5年
C、小于5年
D、无法确定
【正确答案】：B
【题目解析】：麦考利久期与债券的期限之间的关系存在以下定理：①只有零息债券的麦考利久期等于它们的到期时间；②普通债券的麦考利久期等于或小于它们的到期时间；③在到期时间相同的条件下，息票率越高，久期越短；④在息票率不变的条件下，到期时期越长，久期一般也越长；⑤在其他条件不变的情况下，债券的到期收益率越低，久期越长。对于附息债券，在债券到期之前的每一次付息都会缩短加权平均到期时间，因此付息时间的提前或者付息金额的增加都会使债券的久期缩短。